Die Geldflussrechnung, die unter Anwendung der indirekten Methode nach den Vorschriften des IAS 7 erstellt wurde, zeigt die Veränderung des Finanzmittelbestandes der AGRANA-Gruppe aus laufender Geschäftstätigkeit, Investitionstätigkeit und Finanzierungstätigkeit.
Der Finanzmittelfonds enthält Kassa und Bankguthaben. Kurzfristige Bankverbindlichkeiten und kurzfristig gehaltene Wertpapiere zählen nicht zum Fonds.
Die Auswirkungen von Akquisitionen sind eliminiert und werden in der Position „Auszahlungen aus dem Erwerb von Geschäftseinheiten“ dargestellt.
Die Währungsanpassungen, mit Ausnahme jener auf den Finanzmittelbestand, werden bereits bei den jeweiligen Bilanzpositionen eliminiert.
6.1. CASHFLOW AUS LAUFENDER GESCHÄFTSTÄTIGKEIT
Der Cashflow aus dem Ergebnis beträgt 97.228 (Vorjahr 140.836) t€, das entspricht 4,8 % (Vorjahr 7,4 %) des Umsatzes. Die sonstigen zahlungsunwirksamen Aufwendungen/Erträge umfassen die Wertminderungen der Vorräte (17.369 t€), die unrealisierten Währungsverluste des Finanzergebnisses (38.840 t€), die Auswirkungen der latenten Steuern (–25.473 t€) als auch zahlungsunwirksameeffektive Steuern (2.218 t€). Die Berücksichtigung der Veränderungen des Working Capital führt zu einem Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit von 115.005 (Vorjahr –4.244) t€.
Im Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit sind folgende Zins-, Steuer- und Dividendenzahlungen enthalten:
| in t€ | 2008|09 | 2007|08 |
|---|---|---|
| Zinseinzahlungen | 9.312 | 6.244 |
| Zinsauszahlungen | 37.551 | 27.583 |
| Steuerauszahlungen | 6.701 | 16.159 |
| Dividendeneinzahlungen | 4.411 | 4.211 |
6.2. CASHFLOW AUS INVESTITIONSTÄTIGKEIT
- Zur Finanzierung der Investitionstätigkeit wurden 72.080 (Vorjahr 169.455) t€ benötigt.
- Die Auszahlungen für Investitionen für Sachanlagen und immaterielle Vermögenswerte abzüglich Zuschüssen sanken auf 73.172 (Vorjahr 204.656) t€.
- Die Einzahlungen aus Anlagenabgängen betrugen 14.637 (Vorjahr 16.116) t€.
- Auszahlungen für den Erwerb von Wertpapieren des lang- und kurzfristigen Vermögens wurden mit 2.168 t€ zahlungswirksam.
- Im Geschäftsjahr wurden Auszahlungen für den Erwerb von Geschäftseinheiten ausgewiesen, die den Erwerb einer neuen chinesischen Frucht-Gesellschaft (Joint Venture) und den Erwerb einer Zuckervertriebsgesellschaft für den Balkan (ebenfalls Joint Venture) betreffen. Den Auszahlungen von 12.593 t€ stehen Zahlungsmittelzuflüsse von 1.216 t€ entgegen.
6.3. CASHFLOW AUS FINANZIERUNGSTÄTIGKEIT
- Im Geschäftsjahr 2008|09 sanken die Finanzverbindlichkeiten um 21.507 (Vorjahr Anstieg um 151.255) t€.
- Im Vorjahr gab es eine Kapitalerhöhung an der AGRANA Bioethanol GmbH und AGRANA BIH Holding GmbH durch den jeweils weiteren Gesellschafter, die zu einem Zahlungsmitteleingang von insgesamt 5.395 t€ führte.
- Die gezahlten Dividenden betrafen überwiegend die auf die Aktionäre der AGRANA Beteiligungs- AG entfallende Bardividende.